Финансы /
←предыдущая следующая→
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
Таблица 3
№№
п/п Наименование пока-зателей Источники информации
(расч.ф-ла) Значение показателя
На начало отч. периода На конец отч.пер-да
1. Денежные средства Ф.1,стр.260 21069,72 2325,62
2. Краткосрочные фи-нансовые вложения Ф.1,стр.250 38,5 56,21
3. Дебиторская задол-женность Ф.1, стр.240+стр.270 895,62 993,63
4. Производственные запасы и затраты Ф.1,стр.210+стр.220 4498,67 7773,26
5. Краткосрочная за-долженность Ф.1,с.690 4177,25 7417,52
6. Коэффициент абсо-лютной ликвидности См.ф-лу 12 0,50 0,31
7. Промежуточный ко-эффициент покрытия Ф.1,с.260+с.250+с.240+с.270/
с.690 0,73 0,46
8. Общий коэффициент покрытия Ф.1,с.290/с.690 1,8 1,5
9. Удельный вес запа-сов и затрат в сумме краткосрочных обя-зательств Ф.1,с.210+с.220/с.690 1,08 1,05
Показатели финансовой устойчивости и методика их расчета
Таблица 4
№№
п/п Наименование пока-зателей Источники информации
(расч.ф-ла) Значение показателя
На начало отч. периода На конец отч. пер-да
1. Собственные средст-ва СК Ф.1,с.490 4556,31 5829,45
2. Сумма обязательств предприятия ЗК Ф.1,с.590+с.690 4292,75 7590,22
3. Сумма дебиторской задолженности ДЗ Ф.1.,с.240 876,37 952,05
4. Имущество предпри-ятия ХС Ф.1,с.399 8849,06 13419,67
5. Коэффициент собст-венности (независи-мости) Ф.1,с.490/с.399 0,51 0,43
6. Удельный вес заем-ных средств ЗК/ХС 0,49 0,57
7. Соотношение заем-ных и собственных средств ЗК/СК 0,94 1,3
8. Удельный вес деби-торской задолжен-ности в стоимости имущества ДЗ/ХС 0,1 0,07
9. Удельный вес собст-венных и долгосроч-ных заемных ср-в в стоимости имущ-ва СК+ДП/ХС 0,53 0,45
Исходные данные для расчета показателей рентабельности
Таблица 5
№№
п/п Наименование пока-зателей Источники информации
(расч.ф-ла) Значение показателя
1. Балансовая прибыль Ф.2,с.110 2174,15
2. Платежи в бюджет Ф.2,с.150+с.160 1467,84
3. Чистая прибыль См ф-лу 33 774,95
4. Собственные средст-ва См.таб.4, СК 5192,88
5. Долгосрочные заем-ные средства Ф.1,с.590 144,1
6. Основные средства Ф.1,с.120 1708,03
7. Запасы и затраты См.таб.2,с.6 6135,97
8. Стоимость имущ-ва См.таб.4, ХС 11134,37
9. Выручка (валовый) доход от реализации продукции, работ, услуг) Ф.1,с.010 19817,05
Расчет показателей оценки удовлетворительности структуры бухгалтерского баланса предприятия
Таблица 6
№№
п/п Наименование пока-зателей Источники информации
(расч.ф-ла) Значение по-казателя Примеча-ние
1. Фактическое наличие оборотных средств предприятия:
На начало периода
На конец периода Ф.1,с.290
7539,51
11148,72
2. Краткосрочные обя-зательства предпри-ятия:
на начало периода
на конец периода Ф.1,с.690
4177,25
7417,52
3. Коэффициент теку-щей ликвидности:
на начало периода
на конец периода См.ф-лу 10
1,8
1,5
4. Коэффициент обес-печенности собст-венными средствами:
на начало периода
на конец периода См. ф-лу 14
0,45
0,33
5. Расчетный коэф-фициент текущей ликвидности 2,0
6. Коэффициент вос-становления (утраты) платежеспособности Кув =расч. Клт /устан. Клт
0,9
0,75
На основании вышеприведенных расчетов на анализируемом предприятии наблюдается наращивание имущественного потенциала, доля основных средств в активах несколько возросла.
Воспроизводство и оборачиваемость основных производственных фондов – фактор, влияющий на уровень рентабельности и финансовое состояние пред-приятий. Как видно из табл. 1 на анализируемом предприятии обеспеченность основными средствами в отчетном периоде возросла. Эффективность использо-вания ОС возросла, наблюдается тенденция к обновлению основных средств. Однако активная часть основных средств невелика (43%), темп ее роста низок, следовательно, экономическая политика, проводимая на предприятии для по-вышения эффективности использования основных средств, ведется недостаточ-но правильно.
Фондоотдача – обобщающий показатель использования основных фондов. Рост фондоотдачи (см. табл. 1) является важнейшим фактором улучшения фи-нансовых результатов деятельности предприятия.
С другой стороны, финансовое состояние и платежеспособность предпри-ятия зависят от оборачиваемости оборотных средств.
На анализируемом предприятии наблюдается снижение удельного веса обо-ротных средств в активах, удельного веса собственных источников в формиро-вании оборотных средств.
По результатам оборачиваемости рассчитывается сумма экономии оборот-ных средств или сумма их дополнительного привлечения. Так как общая обора-чиваемость всех оборотных средств на отчетный период замедлена (см. табл. 2), то в итоге получаем сумму средств, дополнительно вовлеченных в оборот или перерасход оборотных средств.
Сильное влияние на финансовое состояние предприятия оказывает состоя-ние дебиторской и кредиторской задолженности.
На анализируемом предприятии доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов по сравнению с предыдущим годом снизилась на 1,77%, но оборачиваемость дебиторской задолженности замедлена, что свиде-тельствует о снижении вероятности ее получения. В течение отчетного года де-биторская задолженность возросла на конец отчетного периода (см. табл. 3), что создает угрозу финансовой устойчивости предприятия.
Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом креди-торской задолженности. Из данных отчетного баланса (раздел VI пассива) ви-дим, что кредиторская задолженность предприятия значительно возросла (см. табл. 3) и ее доля к валюте баланса составила более 50%, что свидетельствует об увеличении «бесплатных» источников покрытия потребности предприятия в оборотных средствах.
В связи с необходимостью оценки кредитоспособности предприятия возни-кает потребность в анализе ликвидности баланса.
Таблица7
АКТИВ
На нач. отч.пери-ода На ко-нец отч.
периода
ПАССИВ
На нач.отч.периода
На ко-нец отч.периода
Платежный излишек или недостаток
На н.отч.п-да На к.отч.п-да
1.Наибо-лее лик-видные активы 21108,22 2381,83 1.Наиболее срочные обязатель-ства 3621,2 5869,27 +17487,02 -3487,44
2. Быстро реализуе-мые акти-вы 895,62 993,63 2.Краткосрочные пас-сивы 4177,25 7417,52 -3281,63 -6423,89
3.Медленно реали-зуемые активы 4498,67 7773,26 3.Долгосрочные пас-сивы 115,5 172,7 +4383,17 +7600,56
Существенным является сопоставление трех групп по активу и пассиву. Те-кущая ликвидность свидетельствует о неплатежеспособности предприятия на ближайший промежуток времени.
Для прогнозирования возможного банкротства необходимо определение не-удовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий, ба-зирующаяся на показателях текущей ликвидности и обеспеченности собствен-ными оборотными средствами, а также способности восстановить (утратить) платежеспособность.
Показателями для оценки удовлетворительности структуры баланса являют-ся:
Коэффициент текущей ликвидности Клт;
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами Кос.
На анализируемом предприятии Клт = 1,65 (табл. 6, ср. значение), Кос = 0,39 (табл. 6).
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а предприятие неплатежеспособным является выполнение одного из следующих условий: Клт < 2 либо Кос < 0,1.
В нашем случае соблюдается первое условие, следовательно структура ба-ланса неудовлетворительная.
Для определения реальной возможности восстановить платежеспособность рассчитывается коэффициент утраты (восстановления):
Кув = расчетный Клт / установленный Клт, т.е. Кув = 1,5/2 = 0,75, что < 1.
Следовательно, предприятие не имеет возможности восстановить свою пла-тежеспособность. Внешним признаком банкротства является неспособность предприятия обеспечить выполнение требований кредиторов.
Заключение.
В моей курсовой работе была рассмотрена роль ликвидности, платежеспо-собности и кредитоспособности для предприятия.
В первом разделе рассматриваются роль, значение, цели, методы и задачи ликвидности, платежеспособности и кредитоспособности для предприятия, по-казатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Также прово-дится анализ ликвидности, платежеспособности и кредитоспособности, кото-рый необходим не только для предприятия, но и для внешних инвесторов, дру-гих предприятий, банков, в общем, всех финансовых
←предыдущая следующая→
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10